我們再依經濟部製造業產銷統計(表1)，2021年台灣紙及紙板產量約430.3萬噸，總銷售量約424.9萬噸，出口量約134.8萬噸，進口量約152.9萬噸(含紙品加工類)，總消費量約443.1萬噸，人年均消費(Per Capita)約189.6公斤，較2020年提高約11.6公斤。產銷、進出口量、消費量都創近13年來的新紀錄，由這些資料我們可以感覺到，台灣的製造業因台商回流、供應鏈由中國轉移至台灣東南亞，除了對台灣經濟成長有幫助外，當然對台灣紙及紙板的消費量也增加了；但台灣造紙業史上最高產銷量是2004年，紙及紙板總生產量最高是480萬噸、總消費量是518萬噸，年人均消費量為229公斤，但隨著輕工業往大陸遷移，整體產銷量下降約百萬噸，年人均消費量都逐步下降約50公斤，比2004年資料，到2021年生產減少約10.3%，紙及紙板總消費量減少約14.5%。


表1:2008至2020年台灣紙及紙板產銷統計 (單位:公噸)
資料來源:經濟部統計資料庫

再分析個別產品的消費結構，2021年紙張消費量約154.1萬噸(34.8%)，紙板消費量約289萬噸(65.2%)，其中2021年的文化用紙的消費量約99.5萬噸，較2020年增加約5.1%，也較2008年減少約23.9%，可看到台灣紙媒體(新聞、出版、廣告等)經營上多麼的艱辛，2020年的出版業就衰退約12%，還好2021年持平沒再衰退；但2021年的包裝紙呈現約10.9%的衰退，而因為新冠肺炎在2021年5月爆發，保持社交距離關閉餐飲、飯店、旅遊區等，讓非居家通路(AFH)的生活用紙幾乎停頓，這占約台灣25%的市場消費關閉約4個月，所以全年的生活用紙消費增長因而減少約5%，但2021年台灣經濟成長達6.1%，全年出口貿易增加29.4%，進口貿易增加33.2%，這都讓紙及紙板的消費增加約5.6%，也接近全年的GDP增長率，而工業用紙的增長率就高達8.1%。


表2:2008至2019年台灣紙及紙板的消費結構 (單位:公噸)
資料來源:經濟部及財政部統計資料庫整理



2020年開始的新冠肺炎(COVID-19)肆虐全球，防疫造成保持社交距離，也造成生產線停工、運輸中斷，工業生產出現斷崖式跌落，全球經濟因而大幅衰退；2021年經濟開始恢復正常，但全球仍經歷四次的疫情高峰，也造成海運嚴重塞港、缺櫃等問題，促使國海運費飆漲數倍，加上晶片短缺，國際供應鏈再度呈現嚴重的斷鏈危機。

而2020年底，國際大宗物質、貴重金屬、基本原物料、能源成本都開始上漲，加上國際海運費激升，讓2021年的全球破壞性通膨(Disruptive Inflation)成為關注焦點，而全球製漿、造紙業的波動也不例外。2020年7月國際木材期貨開始波動上揚，到2021年4月達到高峰，漲幅高達200%，後呈現斷崖式回落，至8月落底，後再逐步上揚至2022年3月，又達到2021年4月高峰；而國際漂白長纖近2年來的波動趨勢與木材期貨的波動幾乎一樣，2020年7月每噸北方長纖才580美元，到2021年4月漲至990美元，但到2021年11月又回落至730美元，接著逐步上漲，在2022年3月又回漲至940美元。

2021年4月的漂白漿價，比起2020年同期約漲70%，而全年漿均價較2020年漲幅約40%，2021年11月起漿價再度回漲的原因，是因能源價格、國際海運費仍持續飆漲，加上俄烏戰爭，讓全球通膨持續再飆升，這也讓2022年3月的漿價又邁向每噸約1000美元的高峰，而前三月均價比2021年同期還漲約4.1%(見表3)。


表3:2016年底至2022年3月國際漿價統計 (單位:美元/噸)
資料來源:RISI

除了漿、木片價格上漲外，廢紙漲幅也是很可觀，依Norexeco平台有關回收紙(OCC 1)過去幾年的價格波動(見表17)，2020年3月每噸約28.6歐元，到2021年4月已漲至每噸約176歐元，到10月又漲至每噸191歐元，到2022年2月價格每噸約186歐元；而以台灣海關進口統計，2020年1月廢紙進口均價僅約每噸92美元，到12月進口均價已達167美元(+80%)，進入2021年，廢紙仍持續上漲，到2021年12月每噸進口均價達279美元，較元月再漲約67.6%，總共2年內廢紙每噸共漲約185美元(103.1%)。


圖17:5年來廢紙(OCC 1)價格波動表 (單位:歐元/噸)
資料來源:Norexeco

原料急遽上漲，紙及紙板價格往上調升也是必然的事，以中國卓創資訊的紙業價格指數分析，2021年紙及紙板的均價較2020年約漲約17.1%，但2021年4月紙價則較2021年同期漲約25%。以各紙別分析，2021年瓦楞紙板幅約20.6%，文化用紙漲幅約4.4%，而白紙板的價格波動是最大的，以2021年4月價格比較2020年同期漲幅高達83%，但到7月呈現斷崖式下跌，3個月跌30%，到年底則共跌約43.2%，另生活用紙是使用100%漂白漿的產品，價格也受到漿價的波動影響最大，2021年的均價比2020年漲約15.9%，進入2022年前三個月又漲約5%。

看國際通膨趨勢還是持續上揚，這對短期漿價很難大幅下降，除非俄烏戰爭停頓，而能源價格及國際海運費能回落，這才能對木片、紙漿及廢紙價格才能回軟，但以現在的市場環境，有機會也要落在2022年第三季以後。